Die Kapitel 2 und 3 haben gezeigt, dass Wettbewerbsmärkte ein Gleichgewicht erzeugen, das die Gesamtrente maximiert. Das Preissystem koordiniert, wie wir in Kapitel 1 argumentiert haben, dezentrale Entscheidungen mit bemerkenswerter Effizienz. Doch dieses Ergebnis hängt von Bedingungen ab, die manchmal nicht erfüllt sind. Wenn sie nicht gelten, verteilen Märkte Ressourcen ineffizient, indem sie zu viel von einigen Dingen und zu wenig von anderen produzieren.
Die Bedingungen für Markteffizienz lauten: (1) keine Kosten oder Nutzen treffen unbeteiligte Dritte, (2) Güter sind rival und ausschließbar, (3) Käufer und Verkäufer verfügen über ausreichende Informationen, und (4) es gibt viele Käufer und Verkäufer (keine Marktmacht, gesondert behandelt in Kapitel 6). Wenn eine dieser Bedingungen verletzt wird, liegt ein Marktversagen vor, eine Situation, in der das Marktgleichgewicht nicht Pareto-effizient ist.
Dieses Kapitel identifiziert vier Kategorien von Marktversagen: Externalitäten, öffentliche Güter, Allmendegüter und Informationsasymmetrie. Das sind keine Ausnahmen zum Auswendiglernen, sondern systematische Muster mit einer gemeinsamen Struktur. Für jedes stellen wir dieselben Fragen: Warum liegt der Markt falsch? Wie weit daneben liegt er? Was kann gegebenenfalls getan werden, und zu welchen Kosten?
Am Ende dieses Kapitels werden Sie in der Lage sein:
Positive und negative Externalitäten identifizieren und erklären, warum sie Marktversagen verursachen
Die optimale Pigou-Steuer zur Korrektur einer Externalität berechnen
Das Coase-Theorem formulieren und erkennen, wann es gilt und wann nicht
Erklären, warum öffentliche Güter von Märkten unterversorgt werden, und die Samuelson-Bedingung anwenden
Die Tragik der Allmende analysieren
Adverse Selektion und Moral Hazard auf intuitivem Niveau beschreiben
4.1 Externalitäten
Externalität.Kosten oder Nutzen einer Markttransaktion, die einen unbeteiligten Dritten treffen. Das wesentliche Merkmal: Die Kosten oder der Nutzen spiegeln sich nicht im Marktpreis wider, sodass Entscheidungsträger sie ignorieren.
Externalitäten sind allgegenwärtig. Wenn eine Fabrik einen Fluss verschmutzt, verursacht sie Kosten für flussabwärts gelegene Fischer, die nicht in den Kostenrechnungen der Fabrik erscheinen. Wenn ein Hauseigentümer einen schönen Garten pflegt, steigen die Immobilienwerte der Nachbarn, ohne dass der Gärtner diesen Nutzen abschöpft. Wenn eine Autofahrerin auf eine überlastete Autobahn fährt, bremst sie jeden anderen Fahrer aus und verursacht damit Kosten, die sie nicht trägt. In jedem Fall berücksichtigt der private Entscheidungsträger nur seine eigenen Kosten und Nutzen, nicht die Auswirkungen auf andere.
Negative Externalitäten
Negative Externalität.Kosten, die Dritten durch eine Markttransaktion auferlegt werden. Bei negativen Externalitäten produziert der Markt zu viel des Gutes, da die Entscheidungsträger die Kosten ignorieren, die sie anderen auferlegen.
Eine negative Externalität besteht, wenn eine Transaktion Dritten Kosten auferlegt. Der Produzent oder Konsument trifft eine Entscheidung auf Basis der privaten Kosten und ignoriert die anderen auferlegten Kosten. Das Ergebnis: zu viel von der Aktivität.
Private Grenzkosten (MPC).Die Kosten, die dem Produzenten für eine zusätzliche Einheit des Outputs entstehen. Dies erscheint in den Kostenrechnungen des Unternehmens und bestimmt die Angebotskurve.
Externe Grenzkosten (MEC).Die Kosten, die Dritten durch eine zusätzliche Einheit des Outputs auferlegt werden. Dies sind die Kosten, die der Markt ignoriert.
Soziale Grenzkosten (MSC).Die Gesamtkosten, die der Gesellschaft durch eine zusätzliche Einheit entstehen, also die Summe aus privaten und externen Kosten.
$$MSC = MPC + MEC$$(Gl. 4.1)
Das Marktgleichgewicht liegt dort, wo Nachfrage (Grenznutzen) gleich Angebot (MPC) ist. Aber die sozial optimale Menge liegt dort, wo Nachfrage gleich MSC ist, die alle Kosten berücksichtigen, einschließlich der von Dritten getragenen. Da $MSC > MPC$, ist die sozial optimale Menge geringer als die Marktmenge. Der Markt produziert zu viel des externalitätserzeugenden Gutes.
Der Wohlfahrtsverlust durch die Externalität entspricht der Fläche zwischen MSC und Nachfrage, von $Q^*$ (soziales Optimum) bis $Q_M$ (Marktmenge). Dieses Dreieck repräsentiert die Nettokosten, die der Gesellschaft aus der überschüssigen Produktion entstehen, aus Einheiten also, bei denen die vollen sozialen Kosten den Nutzen für die Konsumenten übersteigen.
Abbildung 4.1.Negative Externalität. Ziehen Sie den MEC-Regler, um zu sehen, wie die externen Grenzkosten einen Keil zwischen private und soziale Kosten treiben. Die MSC-Kurve trennt sich von der MPC, die sozial optimale Menge sinkt, und das Wohlfahrtsverlust-Dreieck wächst. Die optimale Pigou-Steuer entspricht den MEC. Fahren Sie mit der Maus darüber, um Werte anzuzeigen.
Praxisbeispiele für negative Externalitäten:
Verschmutzung (das Lehrbuchbeispiel): CO₂-Emissionen aus fossilen Brennstoffen verursachen Kosten durch den Klimawandel: steigende Meeresspiegel, Extremwetter, Ernteausfälle. Diese Kosten treffen alle, nicht nur den Emittenten.
Verkehrsstau: Jeder zusätzliche Fahrer bremst alle anderen Fahrer aus. Die privaten Fahrkosten (Benzin, Zeit) unterschätzen die sozialen Kosten (eigene Verspätung plus die Verspätung, die man anderen auferlegt).
Antibiotikaresistenz: Wenn ein Arzt unnötig Antibiotika verschreibt, entwickeln Bakterien Resistenzen, was die Wirksamkeit von Antibiotika für zukünftige Patienten verringert und Kosten verursacht, die der aktuelle Patient nicht trägt.
Lärmbelästigung: Die Musik eines Nachtclubs nützt seinen Gästen, raubt aber den Nachbarn den Schlaf.
Positive Externalitäten
Positive Externalität.Ein Nutzen, der Dritten durch eine Markttransaktion gewährt wird. Bei positiven Externalitäten produziert der Markt zu wenig des Gutes, da den Entscheidungsträgern nicht der gesamte soziale Nutzen zufließt.
Eine positive Externalität besteht, wenn eine Transaktion Dritten Nutzen verschafft. Der Markt produziert zu wenig dieser Güter, weil der private Nutzen den sozialen Nutzen unterschätzt.
Sozialer Grenznutzen (MSB).Der Gesamtnutzen, den eine zusätzliche Einheit eines Gutes der Gesellschaft stiftet, also die Summe aus privatem Grenznutzen und externem Grenznutzen.
Externer Grenznutzen (MEB).Der Nutzen, der Dritten durch eine zusätzliche Einheit eines Gutes gewährt wird. Dies ist der Nutzen, den der Markt ignoriert.
$$MSB = MPB + MEB$$(Gl. 4.2)
wobei MSB der soziale Grenznutzen ist, MPB der private Grenznutzen (widergespiegelt in der Nachfragekurve) und MEB der externe Grenznutzen.
Praxisbeispiele für positive Externalitäten:
Bildung: Eine gebildete Person verdient mehr (privater Nutzen), trägt aber auch zu produktiveren Arbeitskräften, weniger Kriminalität, mehr bürgerschaftlichem Engagement und Innovation bei, die allen zugutekommt (externer Nutzen). Deshalb subventionieren Regierungen Bildung stark, denn die soziale Rendite übersteigt die private Rendite.
Impfung: Die geimpfte Person erhält Schutz (privater Nutzen), verringert aber auch die Übertragung auf andere und erzeugt so Herdenimmunität (externer Nutzen).
Forschung und Entwicklung: Ein Unternehmen, das eine neue Technologie erfindet, schöpft einen Teil des Wertes durch Patente und Gewinne ab (privater Nutzen), aber das Wissen diffundiert schließlich zu anderen Unternehmen und der Gesellschaft (externer Nutzen). F&E-Spillover sind die Grundlage der endogenen Wachstumstheorie (Kapitel 13).
Imkerei und Obstplantagen: Bienen bestäuben benachbarte Nutzpflanzen, während sie Honig produzieren, und die Nachbarn des Imkers profitieren, ohne zu zahlen. (Dies ist Meades klassisches Beispiel, obwohl Cheung (1973) zeigte, dass Imker und Plantagenbesitzer in der Praxis tatsächlich Verträge aushandeln, also eine Coase-Lösung.)
Externalitäten rechtfertigen mehr als nur eine Steuer. In der Chicagoer Tradition ist Marktversagen der einzige Rechtfertigungsgrund für staatliches Handeln. Milton Friedmans Regel lautete, dass der Staat dort zu handeln berechtigt ist, wo ein echtes Versagen vorliegt, und nirgends darüber hinaus, womit die Taxonomie des Marktversagens zur Grenze legitimer Politik wird. Die Erwiderung der politischen Theorie bestreitet schon die Prämisse und hält dagegen, der „freie Markt“ des 19. Jahrhunderts sei selbst durch Gesetzgebung errichtet worden, weshalb sich Markt und Staat nicht auf einer einzigen Skala gegeneinander abwägen lassen. Markt gegen Staat, über Ökonomik und politische Theorie hinweg stellt die beiden Sichtweisen einander gegenüber.
4.2 Pigou-Steuern und Subventionen
Wie können wir Externalitäten korrigieren? Ein Ansatz: die Preise so ändern, dass sie die wahren sozialen Kosten widerspiegeln.
Pigou-Steuer.Eine Steuer auf ein Gut, das eine negative Externalität erzeugt, festgesetzt in Höhe der externen Grenzkosten bei der sozial optimalen Menge. Benannt nach dem Ökonomen Arthur Pigou (1920). Die Steuer „internalisiert“ die Externalität, das heißt, sie lässt den Produzenten die vollen sozialen Kosten tragen, nicht nur die privaten.
$$t^* = MEC \text{ bei } Q^*$$(Gl. 4.3)
Intuition
Was das besagt: Die optimale Pigou-Steuer entspricht genau dem Schaden, den jede zusätzliche Produktionseinheit Dritten zufügt. Setzt man die Steuer gleich den marginalen externen Kosten beim gesellschaftlich optimalen Niveau, werden die privaten Kosten des Verursachers zu den tatsächlichen gesellschaftlichen Kosten.
Warum das wichtig ist: Die Steuer zwingt den Verursacher, die Externalität zu internalisieren, denn er trägt nun die vollen Kosten, die seine Produktion der Gesellschaft auferlegt, nicht nur seine eigenen Kosten. Das Marktgleichgewicht verschiebt sich zum gesellschaftlichen Optimum, ohne dass Verbote oder Vorschriften notwendig wären. Preise übernehmen die Arbeit.
Was sich ändert: Steigen die externen Kosten (Umweltverschmutzung wird schädlicher), steigt die optimale Steuer und die gesellschaftlich optimale Menge sinkt. Sind die externen Kosten null, ist keine Steuer erforderlich, denn der Markt findet das richtige Ergebnis bereits allein.
Im vollständigen Modus formuliert Gl. 4.3 dies formal.
Nach der Steuer werden die effektiven Kosten des Produzenten $MPC + t^* = MSC$, und das Marktgleichgewicht stimmt mit dem sozialen Optimum überein. Der Wohlfahrtsverlust durch die Externalität wird beseitigt.
Pigou-Subvention.Eine Subvention für ein Gut, das eine positive Externalität erzeugt, festgesetzt in Höhe des externen Grenznutzens bei der sozial optimalen Menge. Die Subvention internalisiert die Externalität, indem sie den effektiven Preis für die Verbraucher senkt und so einen höheren Konsum in Richtung des sozialen Optimums fördert.
Bei positiven Externalitäten entspricht die Pigou-Subvention dem MEB bei der sozial optimalen Menge. Die Subvention senkt den effektiven Preis für die Konsumenten und gibt ihnen einen Anreiz, mehr zu kaufen, sodass die Menge auf das soziale Optimum steigt.
Beispiel 4.1 — Umweltverschmutzung durch ein Stahlwerk
Optimale Pigou-Steuer: $t^* = MEC = \$10$ pro Einheit. Mit der Steuer sehen die Produzenten $\$10 + Q = MSC$. Neues Gleichgewicht: $Q = 35$, $P_B = 65$, $P_S = 55$. Wohlfahrtsverlust beseitigt.
Steuereinnahmen: $\$10 \times 35 = \$350$. Pigou-Steuern erzeugen eine doppelte Dividende, weil sie die Externalität korrigieren und Einnahmen generieren.
Ohne Steuer: Markt produziert Q = 40 (Überproduktion). WSV = 25,00 \$. Die Gesellschaft trägt unkompensierte externe Kosten.
Abbildung 4.2.Pigou-Steuer-Korrektur. Wechseln Sie zwischen dem unregulierten Markt und der optimalen Steuer. Mit der Steuer verschiebt sich die effektive Angebotskurve nach oben auf MSC und der Wohlfahrtsverlust wird beseitigt. Fahren Sie mit der Maus darüber, um Werte anzuzeigen.
Grenzen der Pigou-Steuern
Pigou-Steuern funktionieren in der Theorie hervorragend, stoßen in der Praxis aber auf Probleme:
Messung der MEC: Woher kennen wir den Geldwert von Verschmutzungsschäden? Die sozialen Kosten des Kohlenstoffs beispielsweise reichen je nach Annahmen über Diskontierungssätze, Klimasensitivität und Schadensfunktionen von \$10 bis \$100 pro Tonne.
Heterogene Externalitäten: Verschiedene Unternehmen können unterschiedliche externe Kosten verursachen. Eine Fabrik in der Nähe eines Ballungsgebiets verursacht mehr Schaden als eine in abgelegener Lage. Eine einheitliche Steuer ist nur annähernd korrekt.
Politische Ökonomie: Die Festsetzung von $t^* = MEC$ erfordert Informationen, die Regulierungsbehörden möglicherweise nicht haben, und die betroffene Parteien starke Anreize haben, falsch darzustellen.
Verteilungseffekte: Pigou-Steuern können regressiv sein. Eine CO₂-Steuer erhöht die Benzin- und Heizölpreise, die einen größeren Anteil am Budget einkommensschwacher Haushalte ausmachen.
Standpunkt
„CO₂-Kompensationen sind ein Betrug“, Greta Thunberg gegen die liebste Klimapolitik der Ökonomen
Greta Thunberg hat CO₂-Kompensationen und Emissionshandel einen „Betrug“ genannt, weil eine marktbasierte Klimapolitik es den Verursachern erlaube, sich von echtem Wandel freizukaufen. Zugleich unterzeichneten über 3.500 Ökonomen, darunter 28 Nobelpreisträger, eine Erklärung aus dem Jahr 2019, in der die CO₂-Bepreisung als kosteneffizientester Hebel gegen den Klimawandel bezeichnet wird. Die eine Seite will die Externalität bepreisen und die Märkte arbeiten lassen. Die andere sagt: Das Haus brennt, und wir feilschen über die Wasserrechnung. Wer recht hat, hängt an einer Frage, die das pigousche Modell allein nicht beantworten kann: Wie schnell ist schnell genug?
Einführung
Die populäre Version
Thunbergs Kritik vermischt CO₂-Bepreisung (eine Steuer oder ein Emissionshandelssystem) mit CO₂-Kompensationen (Kauf von Zertifikaten, um Emissionen zu „neutralisieren“), zwei fundamental unterschiedliche Mechanismen. Eine CO₂-Steuer macht Verschmutzung teuer; bei Kompensationen bezahlen Sie jemand anderen dafür, dass er behauptet, er habe Verschmutzung reduziert. Ihr Zorn über die Kompensationen ist berechtigt, denn der Kompensationsmarkt ist von Betrug und Additionalitätsproblemen durchsetzt. Aber diese Kritik auf die CO₂-Bepreisung selbst auszuweiten ist ein Kategorienfehler. Wer die These vertritt, lehnt das beste Werkzeug ab, weil die schlechteste Version davon defekt ist. Auf der anderen Seite behandelt die populäre Version der Ökonomen, „bepreisen Sie einfach CO₂, und der Markt wird es regeln“, den pigouschen Ansatz, als wären Umsetzungsdetails trivial. Sie ignoriert das massive politisch-ökonomische Problem (Frankreichs Gelbwesten-Proteste brachen wegen einer Treibstoffsteuer aus, die ca. \$45/Tonne entsprach), die Sorge um die Wettbewerbsfähigkeit (die eigene Industrie zu besteuern, während Wettbewerber es nicht tun, erzeugt Carbon Leakage, keine Emissionsreduktion) und die Frage, ob der Preismechanismus angesichts der Klimaphysik schnell genug wirkt. Beide Seiten begehen Fehler, die am Vertreter liegen und nicht an der Tradition, auf dem stärksten Terrain der anderen.
Das stärkste Argument dafür
Die 3.500 Ökonomen waren nicht naiv, und dass CO₂-Bepreisung zu Recht das Kernstück ist, hat drei Gründe. Erstens Effizienz: Eine CO₂-Steuer erzielt Emissionsminderungen zu den geringsten Kosten. Eine Regulierung, die spezifische Technologien vorschreibt, erzwingt teure Reduktionen und lässt billige liegen, während ein Preis jede Firma entscheiden lässt, ob sie Emissionen senkt, auf andere Brennstoffe umsteigt, innoviert oder die Steuer zahlt. Das ist die pigousche Einsicht aus §4.2, und sie reicht weit. Zweitens Einnahmen: \$50/Tonne auf US-Emissionen bringt etwa \$250 Milliarden jährlich. Das kann als Dividende zurückgegeben werden (was die Maßnahme progressiv macht), zur Senkung anderer verzerrender Steuern verwendet werden (die „doppelte Dividende“) oder in Forschung und Entwicklung sauberer Energie investiert werden. Keine andere Klimapolitik generiert Einnahmen in diesem Umfang. Drittens Preissignale breiten sich aus: Ein CO₂-Preis schlägt sich über die relativen Preise in der gesamten Wirtschaft nieder und lenkt Investitionen und Innovation um, ohne dass die Regierung Gewinner auswählt. Die CO₂-Steuer in British Columbia (2008) reduzierte Emissionen um 5–15 % ohne messbare Auswirkung auf das BIP. Der Mechanismus bringt genau das, was Thunberg will, echte Emissionsreduktionen, und zwar auf dem Weg, der sich am besten skalieren lässt.
Das stärkste Argument dagegen
So sieht Thunbergs Argument aus, wenn man die Vermischung herausnimmt und es in seiner stärksten Form vorträgt. Die Kernbehauptung ist nicht, dass CO₂-Bepreisung theoretisch falsch ist, sondern dass CO₂-Bepreisung praktisch angesichts des Zeitrahmens unzureichend ist, und die Gründe türmen sich auf. Beginnen wir mit dem Preis selbst. Nordhaus' DICE-Modell legt etwa \$50/Tonne nahe, der Stern-Report setzt ihn bei \$200 oder mehr an, und Tail-Risk-Schätzungen klettern auf \$300–600/Tonne. Keine Demokratie hat jemals den Preis aufrechterhalten, den die Wissenschaft verlangt. Der politisch machbare Preis und der wissenschaftlich adäquate Preis sind schlicht nicht dieselbe Zahl, und kein noch so cleveres Rückerstattungsdesign hat diese Lücke geschlossen. Angenommen, das Preisproblem wäre gelöst. Bepreisung allein würde dennoch nicht ausreichen. Die Dekarbonisierung des Stroms erfordert massive Netzinvestitionen; der Verkehrssektor erfordert kontinentweite Ladenetze; Schwerindustrie erfordert Prozessinnovationen, deren Erträge keine einzelne Firma allein vereinnahmt. Das sind öffentliche Güter und Koordinationsprobleme, genau das Terrain, auf dem Preise, wie Sie in §4.4 gesehen haben, wenig ausrichten. Und selbst ein Preis, der beide Hürden nimmt, trifft auf eine dritte Barriere: Carbon Leakage. Solange die Steuer nicht global ist, wandert Produktion in Länder ohne CO₂-Preis ab, und Emissionen wechseln den Pass, statt zu sinken. Jeder dieser Punkte schwächt das Argument für die Pigou-Steuer erheblich, aber der tiefste Einwand ist physikalischer, nicht politischer Natur. Die Klimaphysik gibt ein CO₂-Budget vor, keinen CO₂-Zeitplan. Eine Steuer, die Verhalten über dreißig Jahre allmählich verschiebt, mag zu langsam sein, wenn das Budget bis 2050 nahezu Nullemissionen verlangt. Direkte Regulierung kann in spezifischen Sektoren schnellere Reduktionen erzielen, auch wenn sie im Lehrbuchsinn weniger effizient ist, denn Effizienz ist der falsche Maßstab, wenn die Beschränkung eine Frist ist.
Die Beurteilung
Ist CO₂-Bepreisung also ein „Betrug“? Nein, aber auch keine Rettung. Eine CO₂-Steuer ist notwendig, aber nicht hinreichend. Die pigousche Logik ist einwandfrei: CO₂-Emissionen sind das Lehrbuchbeispiel einer negativen Externalität, und ihre Bepreisung ist der effizienteste Reduktionsmechanismus. Jede ernsthafte Klimapolitik sollte CO₂-Bepreisung beinhalten. Aber der politisch machbare Preis (\$20–50/Tonne in den meisten Demokratien) liegt weit unter den sozialen Kosten (\$100–300/Tonne nach glaubwürdigen Schätzungen), sodass die Steuer allein die notwendigen Reduktionen nicht erreichen wird. Thunberg hat recht, dass der Zeitplan zählt und dass Marktmechanismen allein für die Physik zu langsam wirken. Dekarbonisierung erfordert auch das Lösen von Koordinationsproblemen bei Netzinfrastruktur, Ladenetzwerken und Industriestandards sowie direkte Regulierung in schwer dekarbonisierbaren Sektoren und F&E-Subventionen für Durchbruchtechnologien. Der richtige Instrumentenmix ist CO₂-Bepreisung als Fundament kombiniert mit ergänzenden Instrumenten. Die 3.500 Ökonomen haben beim Werkzeug recht, Thunberg bei der Dringlichkeit. Das Tragische ist, dass die Debatte zwischen ihnen es schwerer gemacht hat, beides einzusetzen.
Woher das kommt. Die Pigou-Steuer gehört zur Wohlfahrtsökonomik, dem Zweig, der fragt, wie Gewinne und Verluste verschiedener Menschen gegeneinander bewertet werden können. Pigou baute sie 1920 aus dem marginalistischen Instrumentarium, das Marshall und seine Zeitgenossen gerade formalisiert hatten: Grenzkosten, Grenznutzen und die Lücke, die eine Steuer schließen kann. Ideengeschichte, Kap. 5 (Die marginalistische Revolution) zeigt die Denklinie, aus der dieses Instrument zur Korrektur von Externalitäten hervorgegangen ist.
Die Lücke zwischen der pigouschen Vorschrift und dem tatsächlichen CO₂-Preis der Welt hat die Größe des ganzen Problems. Ein Paris-konformer Preis liegt bei etwa achtzig Dollar je Tonne. Der effektive Weltpreis beträgt rund drei Dollar, und das größte Klimagesetz des vergangenen Jahrzehnts, der US-amerikanische Inflation Reduction Act, bepreist CO₂ mit null und wirkt stattdessen über Subventionen und Industriepolitik. Wie sollen wir den Klimawandel bezahlen? trägt die Auseinandersetzung zwischen Bepreisung, Industriepolitik und Degrowth aus.
4.3 Das Coase-Theorem
Eine Alternative zum staatlichen Eingriff: die betroffenen Parteien miteinander verhandeln lassen.
Das Coase-Theorem (Coase, 1960).Wenn Eigentumsrechte klar definiert und die Transaktionskosten null sind, wird private Verhandlung ein effizientes Ergebnis hervorbringen, unabhängig davon, wer die Eigentumsrechte hält. Die anfängliche Zuweisung der Rechte beeinflusst die Verteilung des Vermögens, aber nicht die Effizienz der Allokation.
Satz (Coase). Sei $TC = 0$ und die Eigentumsrechte vollständig zugewiesen. Dann ist für jede anfängliche Zuweisung der Rechte das Verhandlungsergebnis Pareto-effizient. Die endgültige Ressourcenallokation ist unabhängig von der anfänglichen Rechtezuweisung; nur die Verteilung des Überschusses unterscheidet sich.
Intuition
Was das besagt: Wenn Verhandlungen kostenlos sind und Eigentumsrechte klar definiert sind, werden die Beteiligten stets eine Lösung aushandeln, die zum effizienten Ergebnis führt, unabhängig davon, wer die Rechte ursprünglich besitzt. Kosten die Emissionen einer Fabrik einen Bauern mehr als die Fabrik verdient, einigen sie sich auf eine Einstellung der Verschmutzung, egal wem das Recht auf saubere Luft gehört.
Warum das wichtig ist: Es verändert die Sichtweise auf das Externalitätenproblem. Das Problem ist nicht, dass Externalitäten existieren, sondern dass Transaktionskosten Verhandlungen verhindern. Sind diese Kosten niedrig (zwei Nachbarn, ein bellender Hund), funktionieren private Absprachen. Sind sie hoch (Millionen von Menschen, Luftverschmutzung), versagen Märkte und andere Instrumente werden benötigt.
Was sich ändert: Steigen die Transaktionskosten, werden Verhandlungen schwieriger und scheitern schließlich. Wächst die Zahl der betroffenen Parteien, explodieren die Koordinierungskosten, und deshalb funktioniert der Coase-Ansatz bei Nachbarschaftsstreitigkeiten, nicht jedoch beim Klimawandel.
Im vollständigen Modus formuliert der obige formale Satz die Bedingungen präzise.
Beispiel 4.2 — Fabrik und Landwirt
Die Verschmutzung einer Fabrik schädigt einen benachbarten Landwirt um \$50 pro Einheit. Die Fabrik erzielt \$30 Gewinn pro Einheit. Effizientes Ergebnis: keine Produktion (Kosten \$50 > Nutzen \$30).
Fall 1 — Landwirt hat die Rechte: Die Fabrik braucht die Erlaubnis zur Verschmutzung. Sie müsste dem Landwirt mindestens \$50 zahlen, verdient aber nur \$30. Nicht finanzierbar. Ergebnis: keine Verschmutzung. Effizient.
Fall 2 — Fabrik hat die Rechte: Der Landwirt zahlt der Fabrik zwischen \$30 und \$50, damit sie aufhört. Beide profitieren. Ergebnis: keine Verschmutzung. Effizient.
Dasselbe Ergebnis in beiden Fällen. Nur die Vermögensverteilung unterscheidet sich.
Null (\$0)Moderat (\$15)Prohibitiv (\$30)
Landwirt hat Rechte, TK = \$1: Die Fabrik kann den Landwirt nicht für die Aufgabe seiner Rechte entschädigen. Fabrik schließt (Q = 0). Das sozial optimale Ergebnis wird durch Eigentumsrechte erreicht.
Abbildung 4.3.Coase-Verhandlung. Wechseln Sie die Eigentumsrechte und verändern Sie die Transaktionskosten. Wenn TK = 0, ergibt sich das effiziente Ergebnis (keine Produktion) unabhängig von der Rechteverteilung. Steigen die TK, schrumpft der Verhandlungsüberschuss und die Verhandlung scheitert schließlich. Fahren Sie mit der Maus darüber, um Details anzuzeigen.
Wenn Coase scheitert
Das Coase-Theorem erfordert drei Bedingungen, die in der Praxis häufig nicht erfüllt sind:
1. Klar definierte Eigentumsrechte. Wem gehört das Recht auf saubere Luft? Auf ein stabiles Klima? In vielen Externalitätssituationen, besonders bei Umweltproblemen, sind Eigentumsrechte unklar, umstritten oder nicht durchsetzbar.
2. Niedrige Transaktionskosten. Verhandeln muss kostengünstig sein. Das Coase-Theorem funktioniert gut für zwei Nachbarn, die über einen bellenden Hund verhandeln. Es scheitert bei Luftverschmutzung, wo Millionen Betroffener mit Tausenden verschmutzenden Unternehmen verhandeln müssten.
3. Kein strategisches Verhalten oder Informationsasymmetrie. Die Parteien müssen ehrlich verhandeln. In der Praxis hat jede Seite einen Anreiz, ihre Kosten oder ihren Nutzen falsch darzustellen. Das Holdout-Problem kann eine Einigung verhindern, selbst wenn eine für beide Seiten vorteilhafte Einigung möglich ist.
Das Coase-Theorem ist weniger als praktische Lösung nützlich denn als Diagnosewerkzeug. Es identifiziert den Grund, warum Märkte bei der Bewältigung von Externalitäten versagen: Transaktionskosten.
Wohin das führt. Coases Neuformulierung von 1960, wonach das eigentliche Hindernis in den Transaktionskosten liegt, brachte eine ganze Forschungstradition hervor: die Transaktionskostenökonomik (Williamson), die Institutionenökonomik (North) und die Erforschung der Frage, wie Gemeinschaften gemeinsam genutzte Ressourcen verwalten (Ostrom). Diese Denklinie verläuft über Ideengeschichte, Kap. 15 (Die institutionalistische Tradition), von Veblen bis Acemoglu.
Coases erste Bedingung verbirgt eine vorgelagerte Frage: was ein Eigentumsrecht überhaupt ist. Juristen behandeln Eigentum als ein Bündel trennbarer Rechte, zu nutzen, auszuschließen, zu verkaufen, zu vererben, und ein Streit über Verschmutzung ist meist ein Kampf darum, welchen Strang des Bündels jemand hält. Die Ökonomik fragt, welches Bündel die Menschen reicher macht, die Philosophie fragt, welche Ordnung gerecht ist, und die drei Fragen bekommen verschiedene Antworten. Eigentum: juristisch, ökonomisch, philosophisch prüft alle drei an vier aktuellen Streitfällen.
4.4 Öffentliche Güter
Öffentliches Gut.Ein Gut, das sowohl nicht-rival (der Konsum einer Person verringert nicht die für andere verfügbare Menge) als auch nicht-ausschließbar (es ist unmöglich oder unpraktisch, Nichtzahler vom Konsum auszuschließen) ist.
Nicht-rival.Eine Eigenschaft eines Gutes, bei der der Konsum einer Person die verfügbare Menge für andere nicht verringert. Die Grenzkosten der Bedienung eines zusätzlichen Nutzers sind null. Beispiele: eine Rundfunksendung, eine Straßenlaterne, Landesverteidigung.
Nicht-ausschließbar.Eine Eigenschaft eines Gutes, bei der es unmöglich oder unpraktisch ist, Nichtzahler vom Konsum auszuschließen. Wenn Trittbrettfahrer nicht ausgeschlossen werden können, kann kein Preis verlangt werden, und private Märkte werden das Gut unterversorgen.
Diese beiden Eigenschaften, Nicht-Rivalität und Nicht-Ausschließbarkeit, schaffen unterschiedliche Probleme. Nicht-Rivalität bedeutet, dass der effiziente Preis null ist (die Grenzkosten eines zusätzlichen Nutzers sind null). Nicht-Ausschließbarkeit bedeutet, dass private Unternehmen keinen Preis verlangen können. Zusammen implizieren sie, dass private Märkte öffentliche Güter nicht effizient bereitstellen können.
Die vier Güterkategorien
Privates Gut.Ein Gut, das sowohl rival als auch ausschließbar ist. Die meisten Alltagsgüter (Lebensmittel, Kleidung, Elektronik) sind private Güter, denn der Konsum einer Person verhindert den einer anderen, und Nichtzahler können ausgeschlossen werden.
Klubgut.Ein Gut, das nicht-rival (bis zur Überfüllung) aber ausschließbar ist. Beispiele: Kabelfernsehen, Mautstraßen und Streaming-Dienste. Private Bereitstellung ist möglich, da Nichtzahler ausgeschlossen werden können.
Ausschließbar
Nicht-ausschließbar
Rival
Privates Gut: Lebensmittel, Kleidung
Allmendegut: Meeresfische, saubere Luft
Nicht-rival
Klubgut: Kabelfernsehen, Mautstraße
Öffentliches Gut: Landesverteidigung, Leuchtturm
Wohnraum landet bei beiden Tests in der Zelle des privaten Guts, und das politische Argument bleibt dort nicht stehen. Die Wohnungssysteme mit der dauerhaftesten Kostenstabilität ruhen alle auf einer zweiten, nichtmarktlichen Säule neben der marktlichen: Wiens hundertjähriger Gemeindebau, Singapurs HDB, die rund achtzig Prozent der Bürger unterbringt, Frankreichs HLM. Die marktdominierten Systeme haben nur die erste Säule gebaut, und die langfristige Bilanz der Bezahlbarkeit teilt sich entlang dieser Linie. Ist Wohnen ein Marktgut oder ein soziales Gut? misst die beiden Instrumentarien an derselben Bilanz.
Das Trittbrettfahrerproblem
Trittbrettfahrerproblem.Da Nichtzahler nicht vom Konsum eines öffentlichen Gutes ausgeschlossen werden können, haben Einzelpersonen einen Anreiz, andere zahlen zu lassen, während sie den Nutzen kostenlos genießen. Wenn jeder so denkt, wird das Gut überhaupt nicht bereitgestellt, obwohl alle davon profitieren würden.
Die Samuelson-Bedingung
Was ist das effiziente Niveau eines öffentlichen Gutes? Bei einem privaten Gut erfordert Effizienz $MB_i = MC$ für jeden Konsumenten. Bei einem öffentlichen Gut konsumieren alle Konsumenten gleichzeitig dieselbe Menge. Effizienz erfordert, dass die Summe der Grenznutzen gleich den Grenzkosten ist:
$$\sum_{i=1}^{N} MB_i = MC$$(Gl. 4.4)
Intuition
Was das besagt: Um zu entscheiden, wie viel von einem öffentlichen Gut bereitgestellt werden soll, summiert man, wie viel jede Person eine zusätzliche Einheit wertschätzt. Übersteigt diese Summe die Kosten, sollte mehr bereitgestellt werden. Die effiziente Menge liegt dort, wo die aggregierte Zahlungsbereitschaft genau den Produktionskosten entspricht.
Warum das wichtig ist: Im Gegensatz zu privaten Gütern, bei denen jeder für sich entscheidet, werden öffentliche Güter von allen gleichzeitig genutzt. Die Frage ist daher nicht, ob irgendjemand es hoch genug bewertet, sondern ob die Gesellschaft insgesamt es hoch genug bewertet. Deshalb stellen Märkte öffentliche Güter zu wenig bereit, denn kein einzelner Käufer erfasst den vollen gesellschaftlichen Nutzen.
Was sich ändert: Profitieren mehr Menschen von dem öffentlichen Gut, steigt die Summe der Grenznutzen, sodass die effiziente Menge zunimmt. Sinken die Bereitstellungskosten (bessere Technologie), steigt die effiziente Menge ebenfalls. Schätzen manche das Gut geringer (Trittbrettfahreranreize verringern die offenbarte Zahlungsbereitschaft), sinkt die gemessene Summe und das Gut wird zu wenig angeboten.
Im vollständigen Modus formuliert Gl. 4.4 die Samuelson-Bedingung formal.
Samuelson-Bedingung.Die Effizienzbedingung für öffentliche Güter: Die Summe der Grenznutzen aller Individuen muss den Grenzkosten entsprechen ($\sum MB_i = MC$). Im Gegensatz zu privaten Gütern, bei denen jede Person ihren eigenen MB dem Preis gleichsetzt, erfordern öffentliche Güter eine vertikale Summierung der Nutzen, da alle Verbraucher dieselbe Menge teilen.
Dies ist die Samuelson-Bedingung (Samuelson, 1954). Grafisch summieren wir vertikal die individuellen MB-Kurven (weil alle dieselbe Menge konsumieren) und finden, wo der aggregierte MB gleich MC ist.
Abbildung 4.4.Öffentliche Güter: vertikale Summation. Passen Sie die Zahlungsbereitschaft jedes Haushalts an. Die fette grüne Kurve ist die vertikale Summe aller drei MB-Kurven. Die Samuelson-optimale Menge liegt dort, wo ΣMB = MC. Die private Bereitstellung (wo der höchste individuelle MB = MC) bleibt stets dahinter zurück. Fahren Sie mit der Maus darüber, um Werte anzuzeigen.
4.5 Allmendegüter und die Tragik der Allmende
Allmendegut.Ein Gut, das rival ist (die Nutzung durch eine Person verringert das, was für andere verfügbar ist) aber nicht ausschließbar (der Zugang kann nicht leicht eingeschränkt werden).
Beispiele gibt es reichlich: Meeresfischbestände, Grundwasserleiter, die Atmosphäre als Kohlenstoffsenke, gemeinsames Weideland, öffentliche Straßen während der Stoßzeit und Wildtiere. In jedem Fall ist die Ressource erschöpfbar (rival), aber für alle zugänglich (nicht-ausschließbar).
Die Tragik der Allmende (Hardin, 1968).Wenn eine Ressource in Gemeinschaftsbesitz ist und der Zugang nicht beschränkt ist, übernutzen Individuen sie, da ihnen der volle private Nutzen einer zusätzlichen Nutzung zufließt, sie aber nur einen Bruchteil der sozialen Kosten (Erschöpfung) tragen.
Die Logik ist identisch mit einer negativen Externalität. Jeder Fischer, der einen zusätzlichen Fisch fängt, erhält den vollen Marktwert dieses Fisches, legt aber allen anderen Fischern Kosten auf, indem er den verbleibenden Bestand verringert. Die privaten Grenzkosten liegen unter den sozialen Grenzkosten, sodass die Ressource übernutzt wird.
Bei $N$ Nutzern maximiert jeder Nutzer $i$ seinen privaten Gewinn: $\pi_i = B(E) \cdot e_i - c \cdot e_i$, wobei $B(E) = a - E$ der abnehmende Nutzen, $E = \sum e_i$ die Gesamtentnahme und $c$ die Stückkosten sind. Die Nash-Gleichgewichts-Gesamtentnahme ist $E_N = \frac{N}{N+1}(a - c)$, während das soziale Optimum $E^* = \frac{a - c}{2}$ beträgt. Für $N \to \infty$ gilt $E_N \to (a - c)$, sodass die Ressource bis zur Erschöpfung ausgebeutet wird.
Intuition
Was das besagt: Jeder Nutzer entnimmt mehr als seinen fairen Anteil, weil er den vollen Nutzen der Entnahme genießt, aber nur einen Bruchteil der Erschöpfungskosten trägt. Bei vielen Nutzern wird die Ressource weit über das effiziente Niveau hinaus beansprucht.
Warum das wichtig ist: Ein einzelner Eigentümer würde effizient entnehmen (er trägt die vollen Erschöpfungskosten). Freier Zugang verteilt jedoch die Kosten auf alle, während die Vorteile konzentriert bleiben, sodass jeder die Ressource übernutzt. Mehr Nutzer bedeuten stärkere Übernutzung. Deshalb kollabieren Fischbestände mit freiem Zugang.
Was sich ändert: Mehr Nutzer verschieben die Entnahme noch weiter über das Optimum hinaus. Steigende Entnahmekosten (eine Steuer) oder eine Verringerung der Nutzerzahl (Quoten, Eigentumsrechte) rücken das Ergebnis wieder in Richtung Effizienz.
Im vollständigen Modus zeigt die obige Nash-Gleichgewichts-Herleitung dies präzise.
Abbildung 4.5.Tragik der Allmende. Ziehen Sie den Regler, um Nutzer hinzuzufügen. Jeder Nutzer entnimmt mehr als seinen sozial optimalen Anteil, weil er die Erschöpfungsexternalität ignoriert, die er anderen auferlegt. Bei einem einzigen Eigentümer ist die Entnahme effizient; bei vielen Nutzern wird die Ressource stark übernutzt. Fahren Sie mit der Maus darüber, um Werte anzuzeigen.
Lösungen für das Allmendeproblem
1. Eigentumsrechte (Privatisierung). Eigentumsrechte an eine Einzelperson oder ein Unternehmen übertragen. Der Eigentümer internalisiert die vollen Erschöpfungskosten. Islands System der individuell übertragbaren Quoten (ITQ) für die Fischerei ist ein erfolgreiches Beispiel.
3. Pigou-Steuern. Jede Entnahmeeinheit mit einem Satz gleich den externen Grenzkosten besteuern. Staugebühren auf Straßen sind ein Beispiel.
4. Gemeinschaftliche Selbstverwaltung (Ostrom). Elinor Ostrom (Nobelpreis 2009) untersuchte Gemeinschaften, die Allmendegüter ohne Privatisierung oder staatliche Regulierung erfolgreich bewirtschaften. Voraussetzungen für den Erfolg: klar definierte Grenzen, an lokale Bedingungen angepasste Regeln, Beteiligung der Nutzer an der Regelsetzung, wirksame Überwachung, abgestufte Sanktionen und zugängliche Konfliktlösung.
Wo das geschah. Die Tragik der Allmende formalisiert einen dokumentierten historischen Befund: die Einhegung des englischen Gemeindelands, den Zusammenbruch von Fischbeständen mit freiem Zugang wie dem Kabeljau der Grand Banks und die Überweidung gemeinsam genutzter Weideflächen. Das Buch zur Wirtschaftsgeschichte hält diese empirischen Befunde fest.
Die Atmosphäre ist das jüngste Mitglied einer sehr alten Familie von Ressourcenbeschränkungen. Zehntausend Jahre lang liefen Volkswirtschaften auf dem Sonnenlicht, das jedes Jahr fiel, und Malthus hielt diese Obergrenze für unüberwindlich. Die Kohle überwand sie, indem sie Sonnenlicht verbrannte, das der Planet dreihundert Millionen Jahre zuvor vergraben hatte. Jede Generation seither hat vorhergesagt, der Brennstoff werde ausgehen, und hat sich geirrt. Geändert hat sich, welche Grenze bindet, vom Vorrat des Brennstoffs zur Aufnahmefähigkeit der Senke. Energie und Ressourcen: von der organischen Wirtschaft zum Klima als Beschränkung verfolgt diese Verschiebung über vier Epochen.
4.6 Informationsasymmetrie
Märkte setzen voraus, dass Käufer und Verkäufer über ausreichende Informationen verfügen, um gute Entscheidungen zu treffen. Wenn eine Seite wesentlich mehr weiß als die andere, liegt asymmetrische Information vor, und Märkte können auf vorhersehbare Weise versagen.
Adverse Selektion
Adverse Selektion.Ein Problem, das vor einer Transaktion auftritt, wenn eine Partei über private Informationen über die Qualität des Gutes oder das Risiko des Vertrags verfügt.
Akerlofs Markt für Zitronen (1970)
Verkäufer wissen, ob ihr Auto zuverlässig ist (ein gutes Auto, Wert \$10.000) oder defekt (eine „Zitrone“, Akerlofs Wort für einen Gebrauchtwagen schlechter Qualität, Wert \$1.000). Käufer können es nicht erkennen. Bei einer 50/50-Chance bieten Käufer \$1.500. Aber Besitzer guter Autos lehnen ab, denn ihr Auto ist \$10.000 wert. Nur Zitronen werden verkauft. Käufer erkennen dies und bieten nur noch \$1.000.
Ergebnis: Der Markt für gute Gebrauchtwagen verschwindet. Anbieter guter Wagen verlassen den Markt und überlassen ihn den Anbietern schlechter.
Sei Qualität $q \in \{H, L\}$ mit Werten $v_H > v_L$. Verkäufer beobachten $q$; Käufer beobachten nur die A-priori-Wahrscheinlichkeit $\Pr(q = H) = \lambda$. Ein Pooling-Preis $p = \lambda v_H + (1 - \lambda)v_L$ veranlasst Typ-$H$-Verkäufer zum Austritt, sobald $p < v_H$ (d.h. $\lambda < 1$). Ohne Typ $H$ revidieren Käufer auf $\lambda' = 0$, und nur Zitronen werden zu $p = v_L$ gehandelt. Der Markt bricht zusammen.
Intuition
Was das besagt: Wenn Käufer gute Produkte nicht von schlechten unterscheiden können, bieten sie einen Durchschnittspreis an. Dieser Durchschnittspreis ist jedoch für Verkäufer hochwertiger Produkte zu niedrig, die den Markt verlassen. Sobald gute Verkäufer abwandern, bleiben nur minderwertige Produkte übrig, und Käufer passen ihre Angebote nach unten an. Der Markt gerät in eine Abwärtsspirale: Qualität sinkt, Preise sinken, weitere gute Verkäufer steigen aus.
Warum das wichtig ist: Dies erklärt, warum Märkte zusammenbrechen können, obwohl Handelsgewinne vorhanden wären. Krankenversicherungen ohne Versicherungspflicht, Gebrauchtfahrzeugmärkte ohne Garantien und Arbeitsmärkte mit unbeobachtbarer Qualifikation stehen alle unter diesem Zerfallsdruck. Die Informationslücke, nicht böse Absichten, zerstört den Markt.
Was sich ändert: Erhalten Käufer Informationen (Inspektionen, Garantien, Reputation), verlangsamt oder stoppt sich der Zerfall. Steigt der Anteil hochwertiger Verkäufer, erhöht sich der Poolingpreis und weniger Anbieter verlassen den Markt. Eine Pflichtmitgliedschaft (Versicherungspflicht) verhindert die Abwärtsspirale, indem gute Typen im Pool gehalten werden.
Im vollständigen Modus zeigt die obige formale Darstellung den Auflösungsmechanismus präzise.
Praxislösungen gegen adverse Selektion:
Garantien und Gewährleistungen: signalisieren hohe Qualität (ein Zitronen-Verkäufer würde keine anbieten)
Reputation und Markennamen: schaffen Anreize zur Qualitätserhaltung
Zertifizierung und Inspektion: Berichte Dritter verringern die Informationslücke
Moral Hazard.Ein Problem, das nach einer Transaktion auftritt, wenn eine Partei ihr Verhalten ändert, weil die andere Partei das Risiko trägt.
Mit einer Feuerversicherung wird ein Hauseigentümer möglicherweise weniger vorsichtig bei der Brandprävention. Mit einer Krankenversicherung gehen Patienten möglicherweise häufiger zum Arzt. Moral Hazard (moralisches Risiko) ist grundsätzlich ein Problem verborgenen Handelns. Zu den Lösungen gehören:
Selbstbehalte und Zuzahlungen: zwingen den Versicherten, einen Teil des Risikos zu tragen
Sowohl adverse Selektion als auch Moral Hazard werden hier intuitiv eingeführt. Kapitel 12 formalisiert adverse Selektion durch das Revelationsprinzip und Mechanismus-Design. Kapitel 11 liefert den formalen Rahmen für das Nachdenken über Information und Anreize.
Woher das kommt. Die Ökonomik der asymmetrischen Information hat eine klare Denklinie: Akerlofs Zitronen-Modell von 1970, Spences Signalisierung auf dem Arbeitsmarkt von 1973 und die Screening-Gleichgewichte von Rothschild und Stiglitz aus dem Jahr 1976, formalisiert im Mechanismusdesign. Ideengeschichte, Kap. 11 (Informationsökonomik und die spieltheoretische Revolution) zeichnet diese Linie nach.
Auf der Zeitleiste zur Geschichte des ökonomischen Denkens erkunden: die Debatte um die Markteffizienz, Position für Position, einschließlich des informationsökonomischen Arguments, dass asymmetrische Information das Effizienzergebnis außer Kraft setzt.
Dieser Zerfall hat sich schon im Maßstab eines ganzen Finanzsystems ereignet. Im September 2008 ließen sich hypothekenbesicherte Wertpapiere nicht mehr bewerten, und weil keine Bank einschätzen konnte, wie stark eine andere in ihnen engagiert war, stellte der Interbankenmarkt den Handel ein. Der Refinanzierungsmarkt des globalen Finanzsystems schloss binnen einer Woche, weil Information über die Qualität fehlte. Das Buch zur Wirtschaftsgeschichte erzählt diesen Zusammenbruch und das Jahrzehnt improvisierter Politik danach in seinem Kapitel über die Krise von 2008 und ihre Folgen.
Arrows Aufsatz über die medizinische Versorgung von 1963 richtete das Instrumentarium der asymmetrischen Information erstmals auf einen ganzen Sektor, und sein Katalog des Versagens ist bis heute der maßgebliche: Der Käufer kann Qualität selbst nach dem Konsum nicht beurteilen, die Nachfrage ist nicht aufschiebbar, freiwillige Versicherung löst sich durch adverse Selektion auf, und der Versicherungsschutz verändert das Verhalten. Ob dieser Katalog dafür spricht, Gesundheitsversorgung aus dem Markt herauszunehmen, oder dafür, im Markt bessere Regeln zu entwerfen, ist die strittige Frage. Ist Gesundheitsversorgung ein Markt? hält beide Antworten gegen Singapur, die Schweiz und das amerikanische System.
Standpunkt
„Gesundheitsversorgung ist ein Menschenrecht, kein Privileg“ — Bernie Sanders, Wahlkampfauftritt 2016
Bernie Sanders machte diesen Satz zum Kernstück seiner Präsidentschaftskampagnen 2016 und 2020: virale Clips mit Dutzenden Millionen Aufrufen, tosende Menge. Die moralische Kraft ist unbestreitbar: Die Amerikaner geben \$4,5 Billionen pro Jahr für Gesundheitsversorgung aus und erhalten schlechtere Ergebnisse als Länder, die halb so viel ausgeben. Aber etwas zum „Recht“ zu erklären, beantwortet nicht die Frage, die die Ökonomik tatsächlich stellt: Wer teilt die knappen MRT-Geräte, Operateursstunden und Krankenhausbetten zu, und durch welchen Mechanismus?
Einführung
Die populäre Version
Sanders' Formel ist starke Rhetorik und schwache Ökonomik. Wer Gesundheitsversorgung ein „Recht“ nennt, gibt das Ziel an, aber nicht den Mechanismus. Jemand muss entscheiden, wie viel von welchen Ressourcen zu welchen Patienten geht, und zu erklären, Knappheit gelte nicht, ist keine Politik, sondern ein Wunsch. Sanders' Satz funktioniert, weil das US-System wirklich kaputt ist, aber der Satz selbst erklärt nicht, warum es kaputt ist oder was es reparieren würde. Betrachten Sie nun das entgegengesetzte Versagen eines Vertreters, den libertären Konter-Tweet: „Wenn wir die Leute Gesundheitsleistungen einfach einkaufen ließen wie Fernseher, würden die Preise sinken.“ Das ignoriert die grundlegende Asymmetrie, die Sie gerade studiert haben: Wenn Sie eine Notoperation brauchen, sind Sie in keiner Position, Preisvergleiche zu machen, Sie wissen nicht, was Sie brauchen, und der Verkäufer weiß weit mehr als Sie. Einkaufen funktioniert, wenn der Käufer Information, Alternativen und Zeit hat, und Gesundheitsversorgung verletzt routinemäßig alle drei. Beide Seiten argumentieren mit Moral und Analogie. Keine befasst sich mit den tatsächlichen Marktversagen.
Das stärkste Argument dafür
So sähe Sanders' Argument aus, wenn er es ökonomisch statt moralisch führte. Kenneth Arrows Aufsatz von 1963, das Gründungsdokument der Gesundheitsökonomik, katalogisiert genau, warum Gesundheitsmärkte versagen: Informationsasymmetrie, die so stark ist, dass der Käufer Qualität selbst nach Konsum nicht bewerten kann, nicht aufschiebbare Nachfrage (Sie vergleichen keine Preise während eines Herzinfarkts), adverse Selektion, die freiwillige Versicherungsmärkte auflöst, und Moral Hazard, der Preis vom Konsum entkoppelt. Die USA sind der empirische Testfall für marktorientierte Gesundheitsversorgung, und sie versagen auf ganzer Linie. Das am stärksten marktgetriebene System unter den wohlhabenden Nationen produziert die höchsten Kosten und mit die schlechtesten Ergebnisse. Der britische NHS, Kanadas staatliche Einheitsversicherung und Frankreichs Sozialversicherung liefern alle bessere Bevölkerungsgesundheit zu weit geringeren Kosten. Wenn Marktmechanismen die Antwort wären, sollte Amerika am besten abschneiden, nicht am schlechtesten. Also hat Sanders' Intuition, dass Gesundheitsversorgung nicht primär durch Marktkräfte organisiert werden sollte, eine ernstzunehmende analytische Grundlage.
Das stärkste Argument dagegen
Aber „Recht, nicht Privileg“ verschleiert eine unbequeme Realität: Einige der besten Gesundheitssysteme der Welt nutzen Marktmechanismen umfangreich. Singapur kombiniert verpflichtende Gesundheitssparkonten (Medisave), eine Versicherung für schwere Krankheitsfälle (MediShield) und staatliche Subventionen (Medifund): Patienten tragen sichtbare Kosten für Routineversorgung, was Preissensitivität erzeugt, während das Risiko schwerer Krankheitsfälle gepoolt wird. Singapur gibt 4,1 % des BIP aus und erreicht Ergebnisse, die mit Westeuropa vergleichbar sind. Die Schweiz und die Niederlande nutzen regulierte private Versicherer, die unter Versicherungspflicht und mit Einheitsprämien im Preis- und Service-Wettbewerb stehen. Die Einsicht: Arrows Marktversagen, also adverse Selektion, Moral Hazard und Informationsasymmetrie, sind keine Argumente gegen Märkte an sich, sondern Argumente für spezifische institutionelle Korrekturen. Sie können adverse Selektion durch Versicherungspflicht, Moral Hazard durch Kostenbeteiligung und Informationsasymmetrie durch Qualitätsberichterstattung beheben. Sanders' Gegenüberstellung von Rechten und Märkten schafft eine falsche Dichotomie, die die hybriden Systeme ausschließt, die tatsächlich am besten funktionieren.
Die Beurteilung
Hatte Sanders recht? Teilweise, und genau auf die Weise, die politisch am meisten, aber analytisch am wenigsten zählt. Gesundheitsversorgung ist ein Sektor, in dem unregulierte Märkte vorhersehbar und gravierend versagen. Arrow hatte bei den Mechanismen recht, und die USA sind der Beweis. Jedes erfolgreiche Gesundheitssystem beinhaltet massive staatliche Intervention. Aber Sanders' Formel „Recht, nicht Privileg“ verschleiert die eigentliche Frage: nicht ob die Regierung eingreift, sondern wie. Singapur, die Schweiz und die Niederlande zeigen, dass Marktwettbewerb innerhalb staatlich definierter Leitplanken ausgezeichnete Ergebnisse liefern kann, manchmal bessere als die voll öffentlichen Systeme, die Sanders befürwortet. Die ehrliche Antwort ist nicht „Recht oder Markt“, sondern „Welche Regeln braucht der Markt?“ Gesundheitsversorgung zum Recht zu erklären, reißt die Menge von den Sitzen. Die institutionellen Leitplanken zu entwerfen, die Gesundheitsversorgung funktionieren lassen, ist der Teil, den Sanders' Kundgebungen überspringen.
Leitbeispiel: Mayas Unternehmen
Mayas Limonadenstand erzeugt eine positive Externalität. Nachbarn berichten, dass der Kundenverkehr von Maya die Besucherzahl benachbarter Geschäfte erhöht hat. Der geschätzte externe Grenznutzen beträgt \$0,30 pro Becher.
Eine Pigou-Subvention von \$1,30/Becher würde dies erreichen. Aber die Stadt hat Maya \$1,50/Becher besteuert (Kapitel 3), was die Produktion auf 40 drückte, also in die falsche Richtung. Die Steuer war durch Einnahmebedarf motiviert, nicht durch Effizienz. Das Externalitätenkonzept verdeutlicht, was wir abwägen.
Zusammenfassung
Externalitäten entstehen, wenn Markttransaktionen Dritten Kosten auferlegen (negativ) oder Vorteile verschaffen (positiv), die nicht in den Marktpreisen widergespiegelt werden. Negative Externalitäten verursachen Überproduktion; positive Externalitäten verursachen Unterproduktion.
Pigou-Steuern (auf negative Externalitäten) und Subventionen (auf positive Externalitäten) können Effizienz wiederherstellen, indem sie private Anreize mit sozialen Kosten/Nutzen in Einklang bringen. Die optimale Steuer entspricht den marginalen externen Kosten am sozialen Optimum: $t^* = MEK$ bei $Q^*$.
Das Coase-Theorem besagt, dass private Verhandlungen Externalitäten lösen können, wenn Eigentumsrechte klar definiert und Transaktionskosten gleich null sind. In der Praxis machen hohe Transaktionskosten, unklare Rechte und strategisches Verhalten Coase-Lösungen oft unpraktikabel.
Öffentliche Güter sind nicht-rival und nicht-ausschließbar, was zum Trittbrettfahrerproblem und Unterversorgung führt. Das effiziente Niveau erfüllt die Samuelson-Bedingung: $\sum MB_i = MC$ (vertikale Summierung).
Allmendegüter sind rival, aber nicht ausschließbar, was zu Übernutzung führt, der Tragik der Allmende. Zu den Lösungen gehören Eigentumsrechte, Regulierung, Pigou-Steuern und Gemeinschaftssteuerung (Ostrom).
Informationsasymmetrie erzeugt adverse Selektion (verborgene Information vor der Transaktion) und Moral Hazard (verborgenes Handeln nach der Transaktion).
Das wiederkehrende Thema: Märkte versagen, wenn Preise nicht die vollen Kosten oder Nutzen widerspiegeln. Aber die Frage lautet stets „verglichen womit?“, denn staatliche Eingriffe haben ihre eigenen Schwächen.
Wichtige Gleichungen
Bezeichnung
Gleichung
Beschreibung
Gl. 4.1
$MSC = MPC + MEC$
Soziale Grenzkosten bei negativer Externalität
Gl. 4.2
$MSB = MPB + MEB$
Sozialer Grenznutzen bei positiver Externalität
Gl. 4.3
$t^* = MEC$ bei $Q^*$
Optimale Pigou-Steuer
Gl. 4.4
$\sum_{i=1}^{N} MB_i = MC$
Samuelson-Bedingung für öffentliche Güter
Übungen
Übung
Die Produktion einer Chemiefabrik verursacht \$8 Schadstoffkosten pro Einheit für eine flussabwärts gelegene Gemeinde. Die Nachfrage ist $P = 50 - 2Q$, und MPC (Angebot) ist $P = 10 + Q$. Finden Sie: (a) das Marktgleichgewicht (Preis und Menge), (b) die sozial optimale Menge, (c) die optimale Pigou-Steuer, (d) den Wohlfahrtsverlust des unregulierten Marktes.
Drei Individuen bewerten ein Feuerwerk (ein öffentliches Gut) wie folgt: $MB_A = 20 - 2Q$, $MB_B = 15 - Q$, $MB_C = 10 - Q$. Die Grenzkosten betragen $MC = 12$. (a) Finden Sie die effiziente Menge mithilfe der Samuelson-Bedingung. (b) Welche Menge würde der private Markt bereitstellen? (c) Wie groß ist der Rentenverlust durch Unterversorgung?
Klassifizieren Sie Folgendes als privates Gut, öffentliches Gut, Allmendegut oder Klubgut: (a) ein Sandwich, (b) Landesverteidigung, (c) eine Fitnessstudio-Mitgliedschaft, (d) Fisch in internationalen Gewässern, (e) eine wenig befahrene Mautbrücke, (f) ein öffentlicher Park ohne Eintritt, (g) ein Netflix-Abonnement.
Eine Fabrik und eine Wäscherei befinden sich nebeneinander. Der Rauch der Fabrik verschmutzt die Wäsche und verursacht \$100/Tag Schaden. Die Fabrik verdient \$150/Tag mit dem verschmutzenden Prozess. Ein alternativer sauberer Prozess würde \$120/Tag kosten (nur \$10/Tag Nettoverdienst). Unter Verwendung des Coase-Rahmens: (a) Was ist das effiziente Ergebnis? (b) Zeigen Sie, dass dieses Ergebnis entsteht, wenn die Wäscherei das Eigentumsrecht hat. (c) Zeigen Sie, dass es auch entsteht, wenn die Fabrik das Eigentumsrecht hat. (d) Wie unterscheidet sich die Vermögensverteilung?
Anwendung
Erklären Sie, warum das Trittbrettfahrerproblem es privaten Märkten erschwert, Landesverteidigung bereitzustellen. Erklären Sie dann, warum dasselbe Argument nicht für ein Rockkonzert gilt. Was ist der entscheidende Unterschied?
CO₂-Emissionen verursachen geschätzte externe Kosten von \$50 pro Tonne. Vergleichen Sie: (a) eine Pigou-Steuer von \$50/Tonne und (b) ein Cap-and-Trade-System. Unter welchen Bedingungen führen beide Ansätze zum selben Ergebnis? Unter welchen Bedingungen könnten sie sich unterscheiden?
Akerlofs Zitronen-Modell sagt voraus, dass der Gebrauchtwagenmarkt zusammenbrechen kann. In der Praxis funktionieren Gebrauchtwagenmärkte. Identifizieren Sie drei reale Mechanismen, die das Zitronenproblem abmildern, und erklären Sie, wie jeder der Informationsasymmetrie begegnet.
Herausforderung
Ein Fischsee wird von 10 identischen Fischern geteilt. Jeder Fischer $i$ fängt $f_i = 100 - F$ Fische pro Aufwandseinheit, wobei $F = \sum e_i$ der Gesamtaufwand ist. Kosten pro Aufwandseinheit: $c = 20$, Preis pro Fisch: $p = 1$. (a) Finden Sie den optimalen Aufwand jedes Fischers im Nash-Gleichgewicht mit offenem Zugang. (b) Finden Sie den sozial optimalen Gesamtaufwand. (c) Vergleichen Sie. (d) Welche Pigou-Steuer pro Aufwandseinheit würde das soziale Optimum erreichen?
Konstruieren Sie ein konkretes Szenario mit drei Parteien (einem Verschmutzer, einem Geschädigten in der Nähe und einem Geschädigten in einem anderen Hoheitsgebiet), in dem die Coase-Verhandlung selbst bei klar definierten Eigentumsrechten wahrscheinlich scheitert. Identifizieren Sie mindestens zwei verschiedene Hindernisse.
In Teil II: Analysis macht alles präzise. Die Intuitionen, die Sie aufgebaut haben, sind korrekt, und die Mathematik erlaubt es Ihnen, genau zu sagen, wie viel.
